حجم الصفقة

حجم الصفقة ووقف الخسارة في سوق العملات الأجنبية
 
تعنى عملية تقدير الحجم بتحديد الحجم الذي ترغب باستثماره أوالمخاطرة به في أية عملية تداول منفردة، وتقدير الحجم يختلف عنه في التبادل الفعال مقارنة بالاستثمار لفترات طويلة الأمد. بالنسبة للتبادل عل المدى القصير فإن تقدير الحجم عادة ما يكون متعلقا بالمقدار الذي تقدر أن تخسره في حال لم تكن الأمور على ما يرام.
 
أما في استراتيجيات الاستثمار على المدى الطويل فإن تقدير الحجم يكون معقدا بعض الشيء وقد يعتمد على الإستراتيجية المستخدمة، وسوف نركز في هذا القسم على تقدير الحجم فيما يتعلق بالفترات قصيرة الأمد.


حدد مجال تحمل المخاطرة واعمل من خلال خطة
 
الهدف من تحديد الحجم هومساعدة المتداول على التحكم بآثار التداول على قيمة محفظته، ويخطئ العديد من المتداولين باستثمار مبالغ غير منتظمة في كل عملية تتداول مما قد يؤدي إلى خسائر.

إن عدم الانتظام أوزيادة الاستثمار في صفقات منفردة قد تؤدي إلى عواقب سيئة في الحساب من الممكن أن تمسح الحساب كله. إن معرفة مقدار المخاطر في كل عملية تداول منفردة مقارنة بالمحفظة ككل سوف يساعد المتداول بأن يكون استثماره أكثر ثباتاً.
 
قد يختلف بعض المتداولين الجيدين حول طريقة حساب المخاطر أوالخطر الأقصى لكل صفقة، ونحن نعتقد بأن استخدام المسافة بين نقطة الدخول ونقطة وقف الخسارة هي الطريقة الأكثر كفاءة لتحديد مقدار المخاطرة القصوى.
 
وحتى تحدد حجم الصفقة يجب أن تحدد كم من المال يوجد في حسابك، ومقدار النسبة التي تستطيع المخاطرة بها وما هي نقطة وقف الخسارة، ولنفترض أن لديك حساباً بمبلغ 10.000 دولار أميركي وأنك مستعد للمجازفة ب 2% في حال ساءت الأمور، وأنك تأخذ بعين الاعتبار موقفا طويل الأمد على قيمة اليورو مقابل الدولار الأميركي EUR/USD عند 1.5000 وأنك تشعر بأنك تحتاج إلى 50 نقطة مئوية لوقف الخسارة في هذه الصفقة، والآن أنت جاهز لحساب حجم صفقتك:


صيغة لحساب حجم الصفقة
 
(قيمة الحساب × مخاطرة المحفظة% / قيمة وقف الخسارة $ = حجم الصفقة.

أي :( 10.000 دولار × 2%) / 50 $ = 4 عقود مصغرة.

ونحن نستخدم وقف الخسارة لحساب المخاطرة في سوق العملات وذلك لأن حجم الصفقة يعتبر صفقة معتمدة على مجال الهامش، وهذا يعني أن هناك التزاماً من جانب المتداول بأن يصلح الخسائر، ولكن ليس هناك انتقال للملكية بالنسبة للعملة، ففي حقيقة الأمر فإن المتداول لا يتملك فعلا ما يوازي 10.000 دولار من العملة عندما يتداول بصفقة مصغرة، وما يملكه المتداول فعلا هو الالتزام، وعليه ينبغي أن يستند تقدير حجم الصفقة على ذلك الالتزام وليس على القيمة الاسمية الكلية. وفي هذا اختلاف واضح عن التداول بالأسهم حيث يمكن للمتداول أن يطلب شهادة ملكية الأسهم بذاتها.

أسئلة وأجوبة شائعة حول تقدير الصفقة:
 
ماذا لوكان لدي في حسابي 1.000 دولار أميركي فقط.
 
نحن ندرك بأن العديد من المتداولين الذين يحبون التداول بالعملات الأجنبية لكن ليس لديهم سوى حسابات صغيرة للغاية، وهذا أمر عادي، فالعديد من المتداولين يفيدون بأن متوسط الحسابات تقل عن 10.000 دولار، فإذا كنت في مثل هذا الوضع وتريد إبقاء المخاطر منخفضة وفي الوقت نفسه ترغب بإيداع المبلغ في حسابك، فإنه يمكنك أن تعمل مع وسيط مثل الباري (المملكة المتحدة) يعرض أجزاء من أحجام الصفقات.
 
 
لماذا لا أرفع نسبة المخاطرة عندما أكون واثقا للغاية من الصفقة ؟
 
إن السر في التبادل الفعال هوالثبات، فإذا كان لديك وضع أونظام معين وكنت على قدر كبير من الثقة، فعليك أن تدعم ذلك بالخبرة، وإذا كان لديك صفقة عالية الاحتمالية فعليك دوما أن تتداول بنفس نسبة المخاطرة في تلك الصفقة، ولا بد من التأكيد على أن عدم الثباتية سوف تربك في نموحسابك ويمكن أن توقع الضرر في عقلية التداول.
 
 
كيف يمكن أن أحسب الانزلاق بعد التوقف ؟
 
لقد افترضنا فرضية كبيرة بأن المبلغ ما بين سعر الدخول ونقطة وقف الخسارة هي الحد الأقصى الذي يمكن أن تخسره، ونحن ندرك بأن نقاط الوقف يمكن أن تنزلق أكثر، ورغم أن ذلك أمر نادر ولكن يمكن أن يحدث في الحالة غير المستقرة للسوق، وقد تجد ذلك أكثر شيوعاً في الوقفات القصيرة خلال فترات عدم ثبات السوق، وكلما كانت الوقفة أوسع ( عادة ما ترتبط بنظرة على المدى الطويل) كلما كان احتمال الانزلاق أقل.

مقدم من Learning Markets

Alpari (UK)

• مبتدئ في سوق العملات؟
  • مقدمة
  • ما هي العقود مقابل الفروقات؟
  • ما هو سوق العملات الأجنبية؟
  • الأخطاء العشرة الأكثر شيوعاً
  • الأسئلة العشرة الأكثر طرحاً
  • الملاءمة والتحذير بالمخاطرة
• دليل تحليل السوق
• برامج تدريبية مرئية
  • مقدمة
  • ميتاتريدر4: نصائح و حيل
  • ميتاتريدر4: نافذة التداول
  • ميتاتريدر4: إدارة البرنامج
  • ميتاتريدر4: المؤشرات والمرشد الخبير
  • أبحاث الباري: تقارير التحليل الفني
  • ما هو التداول بسوق العملات الأجنبية؟ وكيف تعمل؟
  • خصائص أزواج العملات
  • مقدمة إلى المخططات البيانية
  • مقدمة إلى التحليل الفني
  • المخاطرة المالية
  • إستخدام المؤشرات الفنية
  • مقدمة إلى التحليل الأساسي
  • الذهب و الفضة
  • إدارة الأموال
  • حجم الصفقة
  • فهم وتداول الأخبار
  • جني الفائدة في سوق العملات الأجنبية
  • مقدمة عن تحليل فيبوناتشي
  • المؤشرات الاقتصادية
• Autochartist
  (الرسم البياني التلقائي)
  • مقدمة
  • تحميل Autochartist
  • الدروس المرئية لـ Autochartist
• المصطلحات

2001 – 2011 Alpari (UK) المحدودة